Norne Aksje Juli

Fondets utvikling

Strategiske fondsvekter

Last ned rapport

Den siste måneden

Norne Aksje steg 6,5% i juli, ørlite foran referanseindeksen, som var opp 6,4%. Hittil i år er fondet ned 11,6%,
mens referanseindeksen er ned 8,4%. Nordiske aksjer steg bra i juli, opp 7,3%, mens den globale indeksen
(omregnet i NOK) var opp 6,2%.


Fallende lange renter har gitt et lite «comeback» for de plagede vekstaksjene, og de nordiske børsene har
relativt store innslag av høyere priset vekstaksjer. Generelt opplever vi at mange aksjer i denne kategorien,
som for ett år siden fremsto som håpløst dyrt priset, nå fremstår som mye mer attraktive. Mange av de er
relativt lite sykliske av natur, og de kan da også holde godt igjen dersom aksjemarkedet (og de lange rentene)
skulle falle videre. REQ Global & Nordic Compounders (til sammen rundt 15% av fondet) er fond som
investerer i disse litt dyrere, kvalitetsaksjene, som kan håndtere en eventuell nedtur ganske godt. I juli steg
REQ Global Compounders med hele 12,6%.


Vi har videre solgt Alfred Berg Nordic Small Cap, mens Alfred Berg Nordic Gambak nå er vårt største fond i
porteføljen, med 18% allokering. Vi har også gjort plass for faktorfondet Storebrand Global Multifactor, med
en 6% vekt.

Historisk avkastning er ingen garanti for fremtidig avkastning. Fremtidig avkastning vil blant annet avhenge av markedsutviklingen, forvalterens dyktighet, fondets risikoprofil og forvaltningshonorar. Avkastningen kan bli negativ som følge av kurstap..

Våre fondsleverandører

Fondene vi tilbyr forvaltes av eksterne fondsforvaltere som er underlagt streng lovgivning for å beskytte kundene og deres fondsandeler. Utover dette sikrer vi at våre fondsleverandører har gode retningslinjer for samfunnsansvarlige investeringer. 

Holberg har et langsiktig perspektiv på sine investeringer og leter etter veldrevne og bærekraftige selskaper. I praksis er dette selskaper som er tydelig på å etterleve fastsatte mål knyttet til miljø, samfunnsansvar og selskapsstyring (ESG). Holberg har signert FNs prinsipper for ansvarlige investeringer (PRI) og er medlem av NORSIF (Norsk forum for ansvarlige og bærekraftige investeringer).

Når Skagens fond velger selskaper vurderer porteføljeforvalterne hvordan selskapet miljø-, og sosiale faktorer samt selskapsstyringsaspekter – ESG Environmental (Miljø), Social (Samfunn) og Governance (Selskapsstyring) før det tas beslutning om investering. Skagen har sluttet seg til FNs retningslinjer for ansvarlige investeringer (UN PRI).

DNB Asset Managements ambisjon er å tilby fond  som ivaretar miljømessige og sosiale forhold, samt god eierstyring i forvaltningen. DNB gjennomfører screeningen basert på informasjon mottatt fra konserneksterne informasjonsleverandører som har blitt utvalgt etter en grundig prosess hvor krav til profesjonalitet og seriøsitet har vært avgjørende ved utvelgelsen.

I arbeidet med ansvarlige investeringer er DNB tilsluttet flere globale initiativer som blant annet UN Global Compact, Principles for Responsible Investments, UNEP FI.

ODIN investerer i selskaper som skaper verdier over tid. Langsiktig verdiskaping krever at selskapene Odin investerer i har en bærekraftig forretningsmodell og drives i samsvar med de krav samfunnet setter til sosiale og miljømessige forhold – ESG Environmental (Miljø), Social (Samfunn) og Governance (Selskapsstyring).

ODIN deltar i ulike forum knyttet til bærekraft og ansvarlige investeringer for kunnskapsutveksling, og er blant annet medlem av Norsif, Swesif og Nues.

Eika Kapitalforvaltning har valgt å ikke investere i selskaper som Etikkrådet for Statens pensjonsfond utland (SPU) har ført opp på sin liste med utelukkende selskaper. Eika Kapitalforvaltning gjennomføre en screening som sikrer at brudd på etikk, menneskerettigheter eller miljø fanges opp.

Alfred Bergs etiske investeringsprofil er tuftet på kriterier som tar hensyn til selskapets sosiale- og miljømessige profil, i tråd med FNs krav. I tillegg legger Alfred Berg til grunn kriterier som angår selskapets bransjetilhørighet, der selskaper som har sin hovedvirksomhet innenfor alkohol, tobakk, kontroversielle våpen eller pornografi er utelukket. Alfred Berg samarbeider med screeningselskap i London, MSCI ESG Research, som henter og analyserer informasjon om selskapene med bakgrunn i de etiske kriteriene.